(重温稿)
* 一大行恢复供应资金，拆款利率持稳
* 拆款大多到期续做，新增需求量不大
* 短票发行量大，惟资金充沛利率持稳
* 债券RP利率走扬，因寿险及投信抽钱
记者 罗两莎
路透台北1月24日 - 台湾银行间拆款短率周四大致持稳。资调人士指出，今天因一大型
银行恢复供应资金，票券商资金缺口虽扩大，但整体市场资金充裕，利率变化不大，大型银
行对票券商跨月拆款利率大多拆在0.57-0.59%。
他们表示，时值进入月底，目前拆款款市场仍以到期续拆为主，新增需求量不多，0.60
%跨农历年利率亦不复见。
〞拆款都是到期续拆，还有人到期未续的。〞一大型银行资调人员说，〞整体来看，需
求还可以啦。〞
另一大型银行资调人员称，今天恢复提供拆款，但新增拆款需求不多，利率无大变化，
对银行跨年利率做在0.48%，票券商则在0.59%。
票券商方面，资调人员指出，整体市场资金充沛，利率大致维持在上日水准，跨年利率
大多做在0.57-0.58%。
〞今天市场状况跟昨天一模一样，因为发行量比较大，缺口也跟着扩大，但钱也很多，
钱很好拿。〞一大型票券商资调人员说，〞本来想说看看能不能晚一点再拿，或许可以拿到
比较便宜的资金，但银行一直打电话来催我们，到底决定了没？〞
本地时间17:45 今日报价 上日收盘
台币兑美元 30.885 30.892
台湾加权股价指数<.TWII 9,877.12 9,846.40
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隔夜银行间拆款加权平均 0.183% 0.182%
利率
--隔夜拆款利率区间 0.179-0.280% 0.180-0.280%
--一周拆款利率区间 0.179-0.510% 0.190-0.500%
--两周拆款利率区间 0.460-0.510% 0.360-0.400%
--三周拆款利率区间 0.418-0.590% 0.400-0.600%
**短票利率持稳**
短票方面，交易员表示，今天发行较大，资金缺口不小，整体资金依旧充裕，银行买票
意愿强，利率则持稳。
〞今天票多钱也多，大家都很满意。〞一大型票券商交易员说，〞交投热络，要多少(
票)给多少，库存票都卖得差不多了，需求虽然很大，发票量也大，所以，我们没有压低利
率。〞
一大型银行交易员则称，今天有资金供买票，跨月短票利率维持在0.60%，〞票不多啊
，有些到期未必能做满。〞
利率方面，今日农历年前短票利率在0.46-0.47%，上日亦同，30天期跨年自保短票利率
主要在0.57-0.58%，大型银行跨月短票利率在0.60%，均持稳于上日水准。
值得注意的是，根据集保公司统计，上日10天期短票成交量相当可观，达到42.27亿台
币，加权平均利率为0.469%，区间则落在0.40-0.52%。
一大型票券商交易员解释，从10天期短票成交金额放大来看，显示市场预估农历春节后
资金转更趋宽松，因而先行卖短天期票券，〞显然大家都预期利率会降下来，先把库存的短
票拿出来卖，毕竟10天期和30天期的利率差有一大段距离。〞
据集保公司资料，上日自保30天短票成交加权平均利率在0.576%，区间在0.40-0.61%，
成交量117.01亿台币；前日自保30天短票成交加权平均利率在0.581%，区间在0.53-0.61%，
成交量74.21亿台币。
60天短票方面，上日自保60天短票成交加权平均利率在0.569%，区间在0.45-0.61%，成
交量为67.29亿台币；前日的自保60天短票成交加权平均利率在0.594%，区间在0.58-0.61%
，成交量为38.67亿台币。
台湾央行周四发行2,114亿台币定存单，发行余额增41亿台币。周五到期定存单金额为1
,431亿。
拆款中心资料显示，周四银行超额准备421亿，累计超额准备7,186亿，累计前期
1%的超额准备9,235亿台币。
**寿险抽资金债券RP利率走扬**
债券附买回(RP)市场方面，证券商交易员指出，受到寿险业自市场抽走大量资金影响，
今天明显感受到资金偏紧情况，利率亦跟着水涨船高。
〞寿险公司走非常多钱，大概是今天有外币债交割，资金被挪走，接近年底了，利率有
稍微上来一点，但跟往年比较，今年状况好一点。〞一大型证券商交易员说。
另一大型证券商交易员亦称，市场资金略偏紧，利率普遍往上调，〞公司债跨月利率被
拉到0.60%了，听说外面有人做到0.61%了，太夸张了啦。〞
票券商方面，交易员指出，投信公司自RP市场抽走巨额资金，所幸银行端资金充沛，递
补投信抽走资金的缺口，利率因而走高。
〞今天风水轮转，投信大部分都走光了，但银行有钱。〞一大型票券商交易员说，〞大
部分投信货币型基金钱都走了，资金有紧一点，利率也跟着反映一下市场状况，往上调一点
。〞
今日交割的债券有：加拿大丰业银行(BNS)发行0.8亿美元债、花旗集团发行1.06亿美元
债;周五则为法国东方汇理银行发行0.75亿美元债、阿布达比商业银行(开曼)发行1亿美元债
。
今日证券商与金融机构承作债券附买回利率反映市场资金情势走扬；公债RP月内利率在
0.39-0.40%，上日在0.38-0.40%；跨月利率在0.40-0.45%，上日在0.40-0.44%。公司债方面
，月内利率在0.50-0.52%，上日在0.50-0.51%，跨月利率则在0.54-0.60%，上日在0.52-0.5
6%。
今日大型票券商与金融机构承作的公债RP利率微扬，月内利率主要在0.38%，上日在0.3
7-0.40%，跨月在0.43-0.45%，上日在0.42-0.45%；公司债月内利率在0.42-0.56%，上日在0
.45-0.55%，另跨月利率则在0.52-0.56%，上日在0.52-0.55%。(完)
(审校 张喜良)
