* 逆回购持续暂停,资金依旧宽松 * 充裕流动性支撑短券 * 利率债长端变化不大,曲线增陡 (新增货币市场收盘报价) 路透上海7月30日 - 中国央行周一继续暂停逆回购操作,但银行间市场资金面依旧宽松。受此支撑短券表现略好,而10年左右的长期利率债,收益率在上周快速下行后止跌,致曲线增陡。 央行稍早公告,考虑到月末财政支出力度加大,在对冲逆回购到期等因素后还将推高银行体系流动性总量,今日仍不开展公开市场操作。据此计算,单日净回笼1,300亿元人民币。 上海一券商交易员称,资金面宽松情况下,利率债“1-5年都不错,10年比较震荡。长端没有之前那么火热了,表现为曲线趋于陡峭。” 交易员透露,剩余期限近10年的国开债180210券最新成交在4.1475%,上日尾盘为4.135%;同期限国开债180205最新成交在4.2325%,上日尾盘为4.2275%;10年国债180011成交在3.52%,与上日尾盘持平。 短券方面,剩余期限近三年的国债180007最新成交在3.08%,上日尾盘为3.10%。 中国金融期货交易所五年期国债期货主力合约TF1809收报98.390元,较上日结算价涨0.07%;10年期国债主力合约T1809收报95.52元,较上日结算价微升0.01%。 **财政支出加大逆回购持续暂停影响不大** 银行间市场资金面周一非常宽松,交易员表示,降准和中期借贷便利(MLF)多次操作共同造就了近期流动性的持续宽松局面,而随着财政支出的释放,月末资金面亦较充裕。 北京一基金交易员说,“还是特别松,7天就是2.6%,14天也在2.8%,简直不忍直视,现在已经无所谓跨月不跨月了,短期内应该还会维持(宽松)。” 华南一券商交易员称,这轮宽松主要源于6月以来降准、MLF多次操作等的综合作用,且监管层对此亦予以认可,目前看不到会收紧的时间点。 “现在财政的钱也下来了,完全不像月末的感觉。”他说。 北京一银行交易员称,近期流动性实际上已不仅仅是“合理充裕”了,事实上已略显泛滥,不过尚不清楚人民币汇率的持续贬值会否对此造成拖累。 “人民币还在跌,而且这一轮完全看不到有央行干预的迹象,会不会导致资金外流,还不太好说。”他表示。 今日银行间市场质押式回购总成交量29,591.37亿元,上一交易日为29,685.14亿元;其中隔夜品种成交24,727.46亿元,上一交易日为25,013.21亿元。 以下为主要货币市场利率报价: 其中:隔夜 2.16 2.25 -8.90 24,727.46 七天 2.62 2.62 +0.01 4,104.43 14天 2.80 2.70 +9.53 317.71 其中:隔夜 0.09 2.78 -268.50 7,005.28 七天 2.20 2.89 -69.00 1,103.01 14天 2.11 2.80 -69.00 207.97 其中:隔夜 2.20 2.29 -9.00 -- 七天 2.70 2.80 -10.00 -- 14天 3.00 3.00 +0.00 -- 其中:隔夜 2.20 2.28 -8.60 -- 七天 2.65 2.65 -0.30 -- 三个月 3.23 3.30 -7.00 -- 备注:银行间回购成交利率统计口径为存款类机构。(完) (发稿 李宏薇;审校 张喜良)