(重温稿)
* 月初短率持稳
* 一年定存单标高于预期
* 短票/债券RP利率持平
记者 詹静宜
路透台北12月3日 - 台湾银行间短率周一回稳。资调人士表示，今虽迈入月初但仍为提
存期底最后交易日，短率表现大致持稳，惟资金供给多以月内为主，且一年期定存单得标利
率明显高于预期，凸显市场忧心年底资金紧缩变数。
他们并称，此次月初短率多持在原区间，未见明显回落情况，除了年底因素逐步浮现外
，一大行年底前资金偏紧情势也是隐忧，短率暂先持平观望两大行资金供给情形而定。
〞年底资金很紧啊，一年期定存单都标这么高，实在很意外。〞一民营银行资调人员说
。
一大行资调人士也称，近期因应国库等公部门借款，新提存期资金较为偏紧，明天拆款
及短票资金供给可能同步关门。
另一大行资调人士也预告，目前利率大致持平、变化不大，稍后再行研议新提存期利率
水准。
台湾央行稍早公布标售的1,700亿台币364天期定存单加权平均得标利率为0.564%，创两
年高位；该结果高于市场预估的0.498-0.540%，并较前次标售均标0.494%升7基点。至于今
日高标利率则落在0.66%，更较前次的高标0.55%走扬11基点。
本地时间17:53 今日报价 上日收盘
台币兑美元 30.752 30.850
台湾加权股价指数<.TWII 10,137.87 9,888.03
>
隔夜银行间拆款加权平均 0.184% 0.186%
利率
--隔夜拆款利率区间 0.180-0.220% 0.180-0.280%
--一周拆款利率区间 0.184-0.490% 0.185-0.550%
--两周拆款利率区间 0.184-0.540% 0.400-0.550%
**短票利率持平**
短票方面，大型票券交易商表示，周一发票量例行性偏少，资金调度大致顺畅，目前月
内资金流动性较佳，跨月资金供给较为难觅，带动月内短票利率回稳，跨月利率则仍处在相
对高档。
他们并称，目前票券商在年底美元调度利率仍显温和，不须用台币SWAP美元调度，也缓
和近期台币资金需求，至于现在跨月短票利率较高，交投意愿并不高，静待新一提存期资金
情势明朗。
〞一早就打来要不要拿钱，但都是月内。〞一大型票券商交易员说。
今日月内自保短票主要成交区间在0.52-0.57%，跨月天期则成交在0.59%附近；上日则
主要成交在0.57-0.59%。
据集保公司资料，上日自保30天短票成交加权平均利率在0.553%，区间在0.37-0.65%，
成交量113.34亿台币；前日自保30天短票成交加权平均利率在0.574%，区间在0.35-0.59%，
成交量89.15亿台币。
60天短票方面，上日自保60天短票成交加权平均利率在0.586%，区间在0.50-0.61%，成
交量为35.31亿台币。前日的成交加权平均利率在0.428%，区间在0.38-0.50%，成交量为14.
73亿台币。
台湾央行周一发行311亿台币定存单，较今日到期定存单金额2,001亿台币，发行余额减
1,690亿台币。
本周到期央行定存单金额共1兆2,155亿台币，余日到期金额各为：周二3,805.5亿、周
三223亿、周四3,867.5亿及周五2,258亿。
拆款中心资料显示，周一银行超额准备84亿台币，累计超额准备1兆2,142亿台币
；加计前期1%的超额准备1兆3,330亿台币。
**债券RP持平**
债券附买回(RP)市场方面，证券商交易员指出，今日欠缺债券交割因子，又有台北富邦
银金融债还本40亿台币，带动RP利率大多持平原水准。
他们并称，除了留意年底效应外，近日台股交投增温，后续关注资金是否转进股市，对
RP利率后市的影响。
〞今天算是还好，仍要小心突然变数。〞一大型证券商交易员说。
票券商方面，交易员表示，月初资金略显转转松，但未引领利率下调，明后天若资金持
续偏多，或许会测试客户接受度，不过年底调度仍须谨慎，能够安然度过就好，不会积极操
作。
今日证券商与金融机构承作公债RP年内利率在0.34-0.38%，上日在0.35-0.38%；公司债
方面，年内利率主要在0.48-0.50%，上日在0.47-0.50%；跨年利率则续在0.52%。
今日大型票券商与金融机构承作的公债RP年内利率在0.35-0.40%，上日在0.36-0.38%，
跨年利率主要在0.41%；而在公司债方面，年内利率在0.40-0.50%，上日则0.45-0.48%；跨
年利率0.50-0.53%，上日在0.49-0.50%。(完)
(审校 杨淑祯)
